Дефиниција: Плаћање балона је када се цијели кредитни салдо доспијева и плати. То се дешава када се кредит не амортизује. Сам зајам генерално садржи ранији датум рока, који укључује исплату постојећег стања кредита. Кредити само за камате , такође познати као прави напомени, обично садрже одредбу о плаћању балона, али ове одредбе можете наћи и под хипотекарним кредитима са подесивим стопама .
Иако је у уговору о финансирању могуће укључити уплату балона за кредит који није везан за некретнине, најчешћа употреба балона се односи на кућну хипотеку . Како се ове врсте исплата јављају зависи од врсте кредита.
Када сам почео да прода некретнину крајем седамдесетих година, уобичајено је видети језик плаћања балона као део финансирања. Да би улагач направио кућну "оловку", што значи да обезбеди новчани ток или тачку прелома, није било неуобичајено да се узме у обзир власништво над постојећим зајмом и да се продавцу додијели друга хипотека без икаквих плаћања. Ово је познато као директна нота.
Док год је друга хипотека била мала, можда мање од 10% од куповне цене, не би било какво плаћање на зајму, био је један од начина да се генерише новчани ток. Инвеститор би могао добити позитиван новчани ток на овај начин, јер постојећа уплата хипотеке, плус осигурање и порези, углавном су била довољно ниска да би инвеститор могао видјети неку врсту повраћаја од плаћања најма након трошкова.
Ова пракса претпостављала је да ће имовина ценити током трајања те друге хипотеке, која је углавном била три године. Крајем седамдесетих година прошлог века дошло је време високе стопе апрециације на високим каматним стопама. Разлог томе је тако добро функционисао јер је 90% вриједности имовине било вредно, док је само 10% вриједности платено.
Дакле, домаћа кућа од 100.000 долара у пракси могла би бити вредна 133.100 долара са 10% апресијацијом након 3 године, што је било више него довољно за исплату мажере од 10.000 долара по камати од 10%, чак и са повећаном каматом.
Унарзивни ризик је оно што се дешава ако нема апресијације или, још горе, тржиште пада? Тако су неки власници кућа у 2007. ушли у топлу воду због бављења хипотекарним зајмодавцима. Једна од најпопуларнијих опција финансирања била су хипотеке Оптион АРМ-а , које садрже опције плаћања само уз камату, заједно са балонским плаћањем.
Власник куће током тих година могао би купити кућу без новца, узети 80/20 комбиновани зајам , а оба кредита би могла бити доспјела и плаћа се балоном на крају 5 или 7 година. У опадајућим тржиштима онемогућио је продају куће и отплату зајмова без прибављања кратке продаје . Још једна опција, наравно, да су многи људи зграбили је био да оде од куће.
Ниједна од тих опција није била ствар о којој су позајмљивачи мислили када су купили кућу. Они су веровали да би се некретнина увек повећала, те вредности никада не би падале. Затим су завршили више него што је вредело куће и није могло да испуни обавезу плаћања балона.
Све док зајмопримачи схватају ризик и спремни су да субвенционишу балансирање у џепу, а да се не надају наде на захвалност, можда би био одговор на кредит за плаћање балоном. На примјер, ако примате наследство које захтијева вријеме за рад кроз пробни рад.
Примери: зајам од 100.000 долара може се амортизовати у трајању од 30 година, али се мора платити за пет година. То значи да ће купац извршити амортизоване исплате , на основу 30-годишњег плана плаћања, али ће износ кредита бити наплаћен за пет година умјесто 30 година, што ће резултирати уплатом балона .
Пошто је највећи дио главнице и камате у раним годинама амортизованог кредита камата, петогодишње плаћање балона ће бити близу првобитног неплаћеног стања. Ако се исплаћују само плаћања по основу камате , оригинални неисплаћени салдо биће стање на крају трајања кредита .
Такође позната као: паушална сума
Заједничке грешке: плаћање балона, плаћање балона
У време писања, Елизабетх Веинтрауб, ЦалБРЕ # 00697006, је Брокер сарадник у Лион Реал Естате у Сацраменту, Калифорнија.