Шта је Бонд Индек Фонд?
Фонд за индекс обвезница је фонд који улаже у портфолио обвезница дизајнираних да одговара перформансама одређеног индекса, као што је Барцлаис Аггрегате УС Бонд Индек.
Уместо да се активно управља - тј. Са менаџером портфолија који покушава да изабере обвезнице које ће временом надмашити индекс - индексни фонд једноставно држи вриједносне папире који су у индексу, или у многим случајевима репрезентативни узорак индекса газдинства. Када се промени састав индекса, то ће бити и фондови у фонду. Па зашто инвестирати у фондове индекса обвезница? Постоје два важна разлога због којих би индексни фонд могао бити пожељнији:
Ниже цене
Просјечни домаћи опорезиви обвезни фонд има стопу раста од нешто више од 1,0%, док се просјечни међународни и високоприносни обвезнички фонд сваке провјеравају са коефицијентом трошкова од око 1,35%. "Однос трошкова" је проценат средстава која компанија из фонда полаже сваке године како би исплатила своје трошкове и остварила профит.
Ове накнаде заузимају велики део готовине инвеститора током времена, нарочито у свјетлу чињенице да компаније наплаћују накнаде без обзира на то како њихова средства обављају.
Ово је још више у обзир у данашњем животном окружењу . Ако портфолио портфеља доноси само 4%, накнада за управљање од 1% брише више од четвртине прихода инвеститора.
Индексни фондови помажу да се смањи утицај накнада. Како ова средства захтијевају мање средстава за управљање, они могу пренијети штедњу инвеститорима.
За разлику од активно управљаних средстава, већина обвезница индекса наплаћује годишњу накнаду од око 0,2% до 0,4%. Надаље, сличност средстава унутар одређене категорије омогућава инвеститорима да купују у фонду са најнижим накнадом (тиме максимизирају своје дугорочне поврће).
Конзистентније перформансе
Са индексним фондом, знате шта ћете добити - повратак који представља представника ширег тржишта. Са активним менаџерима, резултати перформанси могу доживјети велике промене. Једна година менаџер може надмашити индекс за два процентна поена, али следеће године може да заостаје за пет. С временом, активни менаџери, као група, имају тенденцију да заостају индексне фондове са широком маргином.
Један од разлога за то је што виши трошкови не само узимају залогај од повратка, већ оне присиљавају активне менаџере да преузму већи ризик само да би се ускладио са перформансама индекса након накнада. Такође, и не мање важно, чак и најбољи менаџери могу с времена на време знатно потешкоће тржишта. Инвеститори треба да питају да ли је виши хонорар вриједан за неуједначене перформансе типичне за активно управљане фондове.
Хидден Индек оф Фундс Индек Индек
Иако индексни фондови имају много тога за њима, случај није потпуно обучен од гвожђа.
За средства која одражавају широко засноване критеријуме као што је Барцлаис амерички агрегатни индекс, значајан део портфолија обично се инвестира у државне или државне вриједносне папире.
То је једнако високом каматном ризику , што је у реду када пад приноса пада (с обзиром на пораст цијена ). Међутим, растуће стопе ће имати изузетно негативан утицај на портфељ који се у великој мјери усмјерава према државним обвезницама . Стога инвеститори могу тражити начине за повећање индексних средстава са инвестицијама које имају нижи ризик од каматних стопа, као што су обвезнице високог приноса и тржишта у настајању .
Како инвестирати у фондове индексних фондова
Инвеститори могу купити производе повезане са индексом користећи или традиционалне обвезничке инвестиционе фондове или растући број фондова којима се тргује на валутама (ЕТФс) који се могу купити путем брокера.
Одрицање од одговорности : Информације на овој страници су дате искључиво за дискусију и не треба их погрешно тумачити као савјете о инвестирању. Ни под којим околностима ове информације представљају препоруку за куповину или продају хартија од вредности. Увек пажљиво истражујте пре него што инвестирате.