Шта је краткорочни фонд обвезница?
Средства краткорочних обвезница обично улажу у обвезнице које доспевају за једну до три године.
Ограничени временски период до доспијећа значи да ризик од каматних стопа - или ризик да ће повећање каматних стопа довести до смањења вриједности главне вриједности фонда - је низак у поређењу са средствима средњорочних обвезница (они који улажу у обвезнице са роком доспећа три до десет година) и дугорочни фондови обвезница (десет година и више). Ипак, чак и најконервативнији краткорочни фондови обвезница ће имати мали степен флуктуације цена акција.
Како се средства краткорочних обвезница упоређују са фондовима новца на тржишту
Будући да средства краткорочних обвезница имају мање ризике, многи инвеститори користе средства као виши принос алтернатива новчаним средствима. Новчана средства су најмања опција ризика у погледу фискалног ризика и награђивања, у смислу да имају најмањи принос и такође најнижи ризик . Средства краткорочних обвезница генерално се сматрају следећим кораком по љествици у смислу ризика и потенцијала повратка.
Да ли средства краткорочних обвезница имају бољу могућност од фондова новчаних средстава?
Они могу бити, али од суштинског је значаја да знате тачно шта купујете. Док средства краткорочних обвезница имају ризик од ниских каматних стопа , оне могу имати друге врсте ризика у зависности од хартија од вредности које имају у својим портфелима. Многи фондови инвестирају у висококвалитетне корпоративне обвезнице или хипотекарне хартије од вриједности , али то уосталом није случај.
Инвеститори су ово сазнали на тежи начин током финансијске кризе 2008. године, када су многа средства која су ставила превише новца у хипотекарне хартије од вредности доживјела огромне пасти у њиховим цијенама акција.
Једноставно речено, "краткорочни" не значи нужно "низак ризик". Веома пажљиво прочитајте материјал компаније за издавање како бисте били сигурни да менаџери нису уложили портфељ са компликованим међународним инвестицијама или нискоквалитетним корпоративним обвезницама у покушај да се повећају приноси, јер су то врсте хартија од вриједности које могу експлодирати уколико инвестиционо окружење окрене.
Такође, имајте на уму да је дуго времена од када су Федералне резерве повећале каматне стопе. Као резултат тога, лако је заборавити да ће краткорочна обвезница обично доживети пад акција у току периода када Фед повећава стопу . Падови ће бити скромни у поређењу са другим врстама средстава, али средства новчаног тржишта неће уопће доживјети никакве недостатке.
Након тога, средства краткорочних обвезница могу понудити прикладну предност приноса у односу на фонд новчане масе (свуда од половине од једног процента до скоро 2%, у зависности од њихових основних инвестиција) - разлика која може да се повећа током времена. Као резултат тога, многи инвеститори који су у позицији да преузму додатни ризик краткорочних обвезница могу додијелити дио својих портфолија у класу средстава умјесто средстава новчаног тржишта.
Међутим, ако морате одмах да користите новац (у року од годину дана) или ако имате изузетно ниску толеранцију за ризик , средства тржишта новца су боља опција.
Средства за ултрашпортне обвезнице такође су опција
Инвеститори имају све већи број опција унутар универзума ултра шорт фондова. Средства обично улажу у обвезнице са роком доспећа од шест месеци до једне године. Ово представља дужи просјечни рок доспијећа од фондова тржишта новца, који се обично фокусирају на дуг са роком доспећа од једне седмице или мање, а средства краткорочних обвезница, гдје се доспјећа крећу између једне и три године. Сазнајте више о ултрасхорт обвезницама овде.
Како инвестирати у краткорочне обвезнице
Инвеститори који желе да додељују неке своје портфеље краткорочним обвезницама имају низ могућности да бирају. Поред заједничких фондова као што је Фонд Индекс краткорочних обвезница (ВБИРКС), Т.
Фонд краткорочних обвезница Рове Прице (ПРВБКС) и Лорд Аббетт Схорт Инцоме Инцоме Фунд (ЛАЛДКС), постоји све већи број фондова којима се тргује на валутама (ЕТФс) који се фокусирају на сектор. Многи краткорочни обвезни фондови нуде привилегије за писање писмена, јер средства новчаног тржишта раде, док ЕТФ не. Међутим, не препоручује се да инвеститори користе средства краткорочних обвезница за писање чекова, јер стварају значајну пореску главобољу.
Међу највећим ЕТФ-има које улажу у краткорочне обвезнице су:
- иСхарес Барцлаис 1-3 годишњи фонд трезорских обвезница (тицкер: СХИ)
- ИСхарес Барцлаис 1-3 године кредитни кредитни фонд (ЦСЈ)
- Вангуард краткорочне обвезнице ЕТФ (БСВ)
- Вангуард краткорочне корпоративне обвезнице ЕТФ (ВЦСХ)
- иСхарес Барцлаис Схорт Треасури Бонд Фунд (СХВ)
- СПДР Нувеен Барцлаис Цапитал Краткорочни општински обвезници ЕТФ (СХМ)
- СПДР Барцлаис Цапитал Схорт Терм Цорпорате Бонд (СЦПБ)
- ПИМЦО 1-5 година УС ТИПС индексни фонд (СТПЗ)
- иСхарес С & П Краткорочни Национални Муни Бонд (СУБ)
- Барцлаис 0-5 Иеар ТИПС Бонд Фонд (СТИП)
Одрицање од одговорности : Информације на овој страници су само за потребе дискусије и не треба их тумачити као савјете о инвестирању. Ни под којим околностима ове информације представљају препоруку за куповину или продају хартија од вредности.