Дефиниција, користи и употреба Р-квадрата уз улагање у заједничке фондове
Али прије него што анализирате Р-квадрат, или Р2, заједничког фонда, важно је знати његову дефиницију и како га користити у анализи заједничког фонда.
Осим ако немате магистарски степен математике или сте љубитељ статистике, вероватно не бисте имали никакво сазнање о Р-квадрату прије истраживања вашег заједничког фонда. Иако се Р2 може први појавити сложено, то је једноставно средство за коришћење, када научите како да га користите.
Ево шта треба знати о Р2 заједничком фонду:
Дефиниција Р-квадрата
Р-квадрат (Р2) је статистичка мера која се користи за анализу инвестиција и истраживања коју инвеститори могу користити за одређивање корелације одређеног улагања са (сличностима) датом референтном ознаком.
Ево дефиниције Р2, према Морнингстар-у , једном од најбољих онлине истраживачких алата за заједничке фондове:
Р-квадрат одражава проценат покрета фонда који се могу објаснити кретањем индекса индекса. Р-квадрат од 100 означава да се сва кретања фонда могу објаснити покретима индекса.
Другим ријечима, референтни индекс је индекс, као што је С & П 500 , који има вриједност од 100. Посебан фонд Р-квадрат се може сматрати упоређивањем које открива како сличан фонд ради на индексу. Ако је, на примјер, Р-квадрат фонда 97, то значи да се 97% покрета фонда (успона и падова у перформансама) објашњава кретањем индекса.
Предности Р-квадрата за Инвеститора
Р-квадрат може помоћи инвеститорима у одабиру најбољих средстава планирањем диверзификације свог портфеља средстава. На пример, инвеститор који већ има Фонд С & П 500 Индек или неки други фонд са високим Р-квадратом на С & П 500 , жели да пронађе фонд са нижим корелацијом (нижи Р-квадрат) да би био сигуран да они граде портфолио разноврсних заједничких фондова .
Р-квадрат такође може бити користан у прегледању постојећих средстава у портфолиу како би се уверио да се њихов стил "не помера" у односу на референтни ниво. На пример, фонд средњег капацитета може порасти у величини и менаџер фондова може све више куповати акције великих капи током времена. На крају, оно што је првобитно био средњи капитал фондова када сте га купили сада је фонд који личи на ваш фонд С & П 500 Индек.
Да ли користите Р-квадрат?
Сада, на питање које желите да одговорите: Да ли треба да користим Р-квадрат да бирам заједничке фондове? Можда је најбољи одговор на ово питање, иако нејасан, "не нужно". Р-квадрат је корисно средство за диверсификацију, али једноставна пракса да се обезбеди да средства у вашем портфолију представљају различите врсте категорија заједничког фонда најчешће ће бити довољна за изградњу великог портфеља заједничких фондова . Поред тога, и зависно од врсте фонда, довољно је диверсификовати са најмање 3 средства, али не више од 8 средстава.
Одрицање од одговорности: Информације на овој страници су дате искључиво за дискусију и не треба их погрешно тумачити као савјете о инвестирању. Ни под којим околностима ове информације представљају препоруку за куповину или продају хартија од вредности.