Налаз и инвестирање на новим тржиштима
МСЦИ Емергинг Маркетс Индек, широко прихваћени стандард у финансијској индустрији, тренутно укључује 21 земљу на својој листи насталих тржишта .
Од 30. маја 2011. године ове земље су обухватале Бразил , Чиле , Кину , Колумбију , Чешку Републику, Египат , Мађарску, Индију , Индонезију , Кореју , Малезију , Мексико , Мароко, Перу , Тајланд и Турска .
Карактеристике насталих тржишта
Тржишта која се развијају, од кинеске привредне индустрије до мађарске привреде која се још увијек развија, често деле скуп дефинисаних карактеристика. Иако ове карактеристике могу помоћи развоју раста, постоје и неколико ризика којима треба бити свјестан пре улагања.
Ове карактеристике укључују:
- Транзициона економија - Емергинг маркетс су често у процесу преласка из затворене економије у отворену тржишну економију. Док се сви надају да је резултат повољна политика, постоји и повећан ризик политичке и монетарне политике.
- Млади и растући становништво - Тржишта која се развијају често имају млађе популације способне да подстакну јаке дугорочне стопе раста тако што допуњују старије раднике и конзумирају робу. Међутим, млађе популације такође могу довести до повећаног ризика од политичке нестабилности.
- Недовољно развијена инфраструктура - Емергинг маркетс су често у раним фазама изградње инфраструктуре. Иако то значи да се често зауставља потреба за владином потрошњом, то може значити и веће трошкове и мању ефикасност за предузећа.
- Повећање страних улагања - Тржишта у настајању обично виде јака страна директна улагања, што може бити добар знак предвиђеног економског раста у будућности. Међутим, превише капитала може брзо довести до прегријавог тржишта зрела за корекцију.
Проналажење најбољих нових тржишта
Распрострањена популарност тржишта у развоју (и склоности акронима у финансијској индустрији) учинила је лако пронаћи и запамтити најбоље тржиште у развоју. Јим О'Неилл из Голдман Сацхс је сковао први акроним 2001. године који представља четири најбрже растућих тржишта у развоју. БРИЦ - акроним за Бразил, Русију, Индију и Кину - од тада постаје свеприсутан термин на финансијским тржиштима.
Године 2005. Голдман Сацхс је одлучио да прошири ту дефиницију и укључиће једанаест земаља које је назвало Нект Елевен или Н-11. Ове земље су биле Бангладеш, Египат, Индонезија, Иран, Мексико, Нигерија, Пакистан, Филипини, Јужна Кореја , Турска и Вијетнам. Неке од ових земаља нису укључене у МСЦИ Емергинг Маркетс Индек, јер их је МСЦИ груписао у оно што назива Фронтиер Маркетс .
У 2009. години ХСБЦ је почео промовисати ЦИВЕТС, термин који је Роберт Вард из Енглеског првобитила да укључи Колумбију, Индонезију, Вијетнам, Египат, Турску и Јужну Африку. Затим, 2011. године, Фиделити је почео промовисати МИНТ, који укључују Мексико, Индонезију, Нигерију и Турску. Али, на крају, статус било којег новог тржишта зависи од њене политике, политике и динамике увоза / извоза у било ком тренутку.
Изградња нових тржишта у вашем портфолиу
Тржишта у развоју представљају земље са огромним потенцијалом раста, што их чини веома важном компонентом за било који добро уравнотежени портфолио. Најчешћи начин да се стекне изложеност тржиштима у настајању јесте преко берзе тргованих фондова (ЕТФ). Ова средства нуде уграђену диверсификацију укључивањем изложености на неколико тржишта у развоју у једној сигурности.
Неки популарни ЕТФ-и у новонасталим тржиштима укључују:
- иСхарес индекс МСЦИ Емергинг Маркетс ЕТФ (НИСЕ: ЕЕМ)
- Вангуард МСЦИ Емергинг Маркетс ЕТФ (НИСЕ: ВВО)
- БЛДРС Емергинг Маркетс 50 АДР индекс ЕТФ (НАСДАК: АДРЕ)
- СПДР С & П Емергинг Маркетс ЕТФ (НИСЕ: ГММ)
Прави износ изложености или додјела средстава , дати на тржишта у развоју, остаје врућа расправа. Стручњаци су традиционално препоручили улагање око 5% датог портфолиа на тржишта у развоју.
Међутим, уз сазревање многих земаља у развоју, неки стручњаци сада препоручују приближавање од 8% до 10%. И, док ове економије буду сазреле, тај број би могао порасти још већи.
Имајући ово на уму, инвеститори треба увек консултовати финансијског савјетника прије доношења било какве одлуке о инвестирању.
Ствари које треба држати у уму
- Тржишта у развоју су нације у процесу брзог раста и индустријализације.
- Тржишта у развоју обично имају веће изгледе за раст, али су већи профил ризика од развијених земаља .
- Већина стручњака саветује расподелу од 5% до 10% за тржишта у развоју, али инвеститори треба увек консултовати свог финансијског саветника пре него што донесу одлуку о инвестирању.