Да ли бисте повукли 4 процента за пензионисање? Или само 3 процента?
Колико новца можете безбедно да повучете из портфеља за пензију?
Све до недавно, уобичајено прихваћено правило рекао је да повуче 4 процента сваке године .
Међутим, стручњаци сада тврде да би 3 процента могло бити боље.
Па шта је то?
Зашто је 4 процента правила тако популарна?
Враћа се у студију из 1994. од стране финансијског саветника Билл Бенгена. Ова студија показала је да главна улагања пензионера који су повукли 4% од свог портфеља сваке године остали су углавном нетакнути.
То су постигли задржавањем конзервативног портфолија који је произвео довољан годишњи повратак да би био у корак са инфлацијом.
Да, директор ће се смањивати током времена. Међутим, то ће се десити с тако спорим темпом да је пензионер статистички вероватно да ће задржати свој портфолио током свог живота.
Деценијама, 4 процената је био стандардни протокол у одређивању колико вам треба да уштедите за пензију .
Пензиони портфолио од 1 милион долара ће вам дати пензијски приход од 40.000 долара годишње (1.000.000 пута од 0,04 долара до 40.000 долара).
Портфолио од 700.000 долара ће вам дати приход од пензије од 28.000 долара годишње (700.000 пута 0.04 износи 28.000 долара).
Међутим, тржишни приходи у 2012. доводе до улагања инвеститора у правило од 4 процента. Неки финансијски саветници брину се да су 4% превише агресивне на стопу повлачења. Они су променили своју препоруку на стопу повлачења од 3 посто.
Зашто? Два разлога: инфлација и ниже вриједности портфеља.
Шта Инфлација мора да ради са њим?
Када је Бенген извршио референтну 4-постотну студију 1994. године, повратак који сте могли добити од конзервативних инвестиција као што су обвезнице, ЦД-ови и трезорски записи био је пристојан. Затим, у априлу 2012. године, повратак на ове конзервативне инвестиције био је близу ништа.
Истовремено, инфлација је била и поред ништа.
Погодно је да су "сигурни повратци" усклађени са инфлацијом. Другим речима, повратак у односу на инфлацију је сличан, иако су сирови бројеви промијенили.
Али 2012 није било нормално, а последњих година наставили су са овим трендом. Међутим, каматне стопе не могу заувек остати ове ниске . Постоји шанса - а не гаранција - да би се инфлација могла повећати у наредних неколико година због таквих ниских каматних стопа.
Ако се то догоди, постоји и шанса да се повратак на сигурно / конзервативно улагање неће држати корак са инфлацијом. У овом случају, 4 процента могу бити превише агресивне на стопу повлачења.
Шта о доњем вриједности портфеља?
Вриједност вашег портфеља је нестабилна. То зависи од тога колико добро тржиште ради. Ако се придржавате правила од 4 процента, прилагодите начин живота на основу волатилности тржишта .
На пример, за вријеме трчања, ваш портфељ може износити милион долара. То значи да ћете живети на 40.000 долара годишње. Током тржишног периода, ваш портфолио може да потоне на 850.000 долара. Ако се придржавате правила од 4 процента, имате само 34.000 долара за ту годину.
Шта се дешава ако не можеш да живиш мање? Ако вам требају 40.000 долара за плаћање рачуна , на крају ћете продавати више свог портфеља када је тржиште у паду.
То је најгоре време за продају.
То је делимично зашто данашњи финансијски савјетници говоре људима да планирају стопу повлачења од 3 посто. Овај савет следи идеју "наде за најбоље, план за најгоре". Планирајте потребне трошкове на 3 посто. Ако се акције опусте и ви сте приморани да повучете 4% да бисте покрили своје рачуне, и даље ћете бити сигурни.
Шта ово значи?
То значи да ће исти портфељ од милион долара генерисати приход од 30.000 долара годишње, а не 40.000 долара.
Не паничите ако се приближавате пензији и ваш портфолио није близу милион или више. Ово је само за потребе планирања. Други фактори као што су ваша пензија, социјално осигурање, надокнада за лиценцу и особине за изнајмљивање ће променити ваше калкулације.
Ваши трошкови у пензији могу бити нижи него што мислите. Када се ваша хипотека исплати и ваша дјеца зарађују новац, ваши рачуни ће бити знатно мањи.
Ваша пореска стопа током пензионисања такође може да се смањи.
Доња граница? Приоритет штедње за пензионисање . Уштедите агресивно кроз 401 (к) планове, Ротх ИРА и друге дугорочне инвестиције попут власника изнајмљивања. Захвалите се себи када сте старији, јер ћете моћи уживати у пензији уз више мира.