Однос сребра у злату додаје јасност о томе како да добије од метала
Такође, сребро (које се понаша као хибрид, дијелом између индустријског метала и племенитог метала), често може добити када се порасте злато , или повећање цене када индустријска производња буде висока.
Као и злато , сребро је достигло важну тачку преоптерећења - посебно (и тек недавно), дошли смо до оба врхунца злата и врхунског сребра.
Нема сумње да сте чули за врхунско уље. Па, ово је тренутно еквивалентан племенитим металима!
Нове рударске операције су мање и више. У међувремену, тренутни извори производње ископали су кроз све "ниско висеће воће", извлачење лакших и значајних налаза, остављајући само непрекидно опадање излаза.
Приноси су у опадању, а трошкови проналажења и вађења ових метала су у порасту (иако су помало надокнађени напретком у технологијама које се користе током процеса).
Другим речима, широм света, никада нећемо моћи да рушимо и производимо племените метале по нашој тренутној стопи или вишој. Биће само опадање.
Поред тога, по први пут (икада), СВЕ произведене сребро се користи за индустријску употребу.
Метала иде у ствари као:
- електроника
- трофеји
- посуђе за јело
- филтери воде
- стоматологија
- соларни панели
- цевоводе за лемљење
- антифриз
- инвестиције
- накит
- фотографије
- медицина
- стакло
- аутомобилски мотори
- огледала
- индустријске хемикалије
- пластике
- и још...
Злато , с друге стране, има мање укупних употреба, али стварно сија као инвестициони мет.
Мисли накит, и Централна банка купује чврсте барове из многих светских земаља. Такође се широко схвата као ассет за безбедност лета.
Рат избија? Европска унија се разбија. Најбољи политички лидер нестаје? Желите да поседујете злато, и сви ће га купити.
У ствари, сваки пут када желите купити злато , већ је тешко добити. Када се нешто догоди да би уложио доларе за инвестирање људи у племенити метали, обично захтеви знатно превазилазе свако расположиво снабдевање. То значи да једини начин да се стварно физичко злато набави је унапред, када нико други не размишља исту!
Међутим, људи могу бити превише фокусирани на специфичне метале "у вакууму". Можда мисле да ће се злато повећати, па би куповина злата била добра инвестиција. Алтернативно, уколико очекују већу потражњу од сребра, куповат ће више тог метала.
Међутим, оно што може бити много профитабилније, и пружити додатну јасноћу, јесте пратити однос односа између њих двојице. Конкретно, однос сребра и злата.
Тај однос једноставно упоређује колико је сребра потребно за куповину количине злата. Тако, на пример, ако би требало да узме 75 сребра за куповину једне унце злата, онда би однос био на 75.
Важно је гледати и знати дословне цијене робе, али може додати још једну димензију вашој анализи праћењем промјена у њиховој вриједности у поређењу с другима. Помислите на то као да изаберете ресторан за вечеру; један има бољу храну, али је скупљи; други служи нижи квалитет цијене, али има много нижу цену.
У почетку не можете знати која је боља вриједност. Међутим, уколико малопродајни ресторан одједном подиже своје цене, или висококвалитетни естаблишмент значајно опада своје цене, онда бисте изненада знали која је представљала супериорну вредност.
Посматрајући однос између сребра и злата може пружити изузетно корисне увиде у оба племенита метала. Историјски, било би потребно око 30 до 40 унци сребра за куповину једне унце злата.
Ово обично значи да однос изнад 60 представља подувано сребро, док однос испод 20 показује потцијењено злато. Међутим, имајте на уму да се цјелокупан концепт игра у дугом року (године, не мјесеци).
Однос може бити превисок, али то обично не значи да ће се вратити на више разумних нивоа у року од неколико месеци (иако врло често може). Вероватније је да ће трајати неколико година, али уз дугорочне изгледе, однос се увек враћа на историјске норме.
Заправо, чак иу "превисоком" сценарију који смо горе описали, евентуално би могао још више потиснути на екстремну територију. Однос од 80 (који је екстремно висок) могао би да пређе на 90, или чак и више (мада је мало вероватно), пре него што се евентуално враћа на више историјски нормалне нивое.
Такође, толико геополитичких и глобалних догађаја ће утицати на цијене било ког метала:
- јачи или слабији амерички долар ће донекле подједнако утицати на оба метала
- повећање каматних стопа ће резултирати смањењем цијена злата
- рецесија подразумева нижу индустријску активност, а тиме и смањење потражње за сребром за производњу, па самим тим ниже цене тог метала
- избијање ратова или неизвјесна инфлација, или пад удела на берзи обично је врло добар за имовину летења до сигурности, као што је злато
Другим речима, у зависности од геополитичких и глобалних плимовања, све робе могу осетити ефекте на њихове цене. И поред тога, без обзира на главне утицаје на цијене злата и сребра, увек ће покушати да се врате ка њиховом свеобухватном нивоу односа од 30 до 40 ... иако може трајати годину или две након што се враћају на то домет.
1915. године, могли сте трговати 38 унци сребра у замену за једну унчу злата. У 1940. години, близу почетка Другог светског рата, злато је порасло као сигурно уточиште, а однос је био 97 до 1.
Са инфлацијом која је забележила дивљину 1979. године, председник Федералне резерве Паул Волцкер подигао је каматне стопе на 21 проценат. Ово је резултирало смањењем цијена злата, што је на крају створило најнижи однос од сребра до злата од 14.
Покушавајући да предвиди будуће потезе у ценама појединачних метала може бити тешко, може бити много лакше улагати на основу односа између њих. Када је однос сребрно-златне ниско (мање од 30), онда се сребро обично подиже брже од (или пада спорије) од било којих потеза које видите у злату.
Када је однос висок (већи од 65), сребро ће обично падати брже (или повећати спорије у случају повећања цијена метала) него било који потез који видите у ценама скупљег метала. На пример, ако је однос 80 до 1, а злато скочи 3 процента, сребро једва може да се повећава.
Однос између два метала је оно што је важно. Континуирано, иако само са дугорочне перспективе, однос увек тражи да се врати на историјски просек од 30 до 50.
Може се тврдити да када је однос ниско, злато је потцијењено у односу на други метал. Када је однос висок, сребро је мање потцијењено од њих.
У марту 2016. године, однос сребрног и златног стакла је достигао невероватних 80,57. Ако сте имали једну унчу од злата, вредело је 80,57 унци сребра.
Тај ниво је скоро био највећи од 1991, када је ударио 100! У року од седам година, однос је пао до 47 - то се догодило кроз комбинацију злата који се брже повећава, или сребра пада брже, пропорционално, док се однос не нормализује на више историјски репрезентативним нивоима.
У марту, када је једна унца (или једна бочица или један кованец) скупљег метала могла купити 80,57 унци (или барове или кованице) мање скупог метала, изразио сам да је однос био без удара. Сребро би свакако требало да расте брже од злата ... и то је управо оно што се десило следеће, све док се поређење између сребра и злата не приближава реалнијој вредности од 67.
То се све одвијало током брзих четири месеца. Чак и на овим новим, реалистичнијим нивоима, још је било простора за још импресивније потезе. Однос је још увијек превисок и очекујем да се даље нормализује (било кроз веће повећање сребра, или веће опадање од злата, релативно).
Мој изглед је за много веће цене злата. У таквом окружењу, једини начин да се однос сребрно-златне вредности нормализује према историјским нормама је да се сребро повећава чак и више него што је у питању.
Ако се злато повећа 100 одсто, сребро ће морати да порасте за чак и више од тог процента. У том сценарију, сребро би се повећао за 200 одсто само да би се однос вратио на одговарајући 40 до 1.
Један приступ игрању (значењу трговања) односа сребрно-златне, за неке значајне профите, јесте доношење одлука на основу односа с обзиром да ћете трговати напред и назад између ове две робе. Ако је један метар јефтинији у поређењу са другим, ви бисте продали "прецењени" један и померите средства у "потцијењену". Затим, када однос прелази на други начин за годину или две, поново радите исту ствар, продајући оверприцед робу за нижи производ.
На пример, продате једну унце злата када је однос на 80, што вам даје 80 унци сребра. Затим, неколико година касније, када омјер достигне 20, можете продати те 80 унци, у замену за четири унце злата.
Управо сте убрзали своју инвестицију, од једне унце до четири у само две трговине. Сад замислите да то радите само неколико пута, иако је ово дугорочна стратегија, она би могла бити врло уносна.
Наравно, свака таква стратегија може постати проблематична када се уплате накнаде, осигурање, провизије за трговање и мале варијације у ценама. На примјер, чак и одличан, добро поштовани онлине трговац драгоценим металима као што је ГолдСилвер.цом, мало је мало, али сви то раде, а њихове накнаде су неке од најнижих.
Међутим, трговање неким средствима, као што је Спротт Пхисицал Голд Труст, као и Спротт Пхисицал Силвер Труст, олакшава кретање између њих, баш као и трговачке залихе, а они су подржани самим стварним металима. Ако купите 24 унци од сребра, заиста постоје 24 унци реалног, физичког сребра, које се чува у националним трезорима.
Такође, неки трговачки фондови са тржиштем (ЕТФ) , попут СЛВ и ГЛД, такође могу генерисати сличан ефекат када се тргује између сребра и злата. Међутим, држите ову важну тачку на уму - постоји велика разлика између стварних физичких метала (као што су оне које можете држати у руци) и "папирни метали", попут ЕТФ-а На пример, ако купујете ГЛД, ви заправо не поседујете било које злато. Уместо тога, имате улагање на папир који покушава да базира своју вредност на метал, али заиста све што сте купили је комад папира или уговора.
У многим случајевима, неке од ових инвестиција у папирну индустрију имају чак 200 људи (или чак и више), а све захтијева исту унцу. Другим ријечима, они не постављају никакве реалне захтјеве за било који стварни метал.
Као такав, могли бисте се суочити са проблемима ако више људи покуша да одмах добије стварно злато или сребро. Вероватније, пошто они нису "реалистички" повезани са стварним потрошним материјалом (који су ограничени самом природом), а који су уместо тога потпуно неограничени (они могу створити колико ГЛД или СЛВ, како они бирају), могу бити склони манипулацији.